¿Qué es Index Trading y cómo operar con índices?

Los índices son uno de los instrumentos negociaciables más populares. Permiten a los inversores obtener una exposición al mercado de todo el sector o incluso de la economía, sin tener que negociar directamente con las acciones de la empresa. Además, la negociación de índices ofrece a los especuladores una oportunidad potencial tanto en mercados alcistas como bajistas, ya que pueden abrir posiciones largas o cortas.
Si está pensando en añadir este activo a su cartera de inversiones, pero no sabe por dónde empezar, lea nuestro artículo y descubra qué tiene de especial operar con índices, qué índices son los más populares, cómo operar con ellos y mucho más.

¿Qué son los índices bursátiles?

Un índice bursátil es una medida que ayuda a los operadores a evaluar el rendimiento de una cesta específica de acciones a lo largo de un tiempo. Además, puede servir como referencia de la situación económica de una región o país concreto. Por ejemplo, el índice S&P 500 proporciona información sobre el rendimiento de más de 500 empresas estadounidenses, lo que permite a los inversores calibrar el estado de todo el mercado de valores estadounidense con una sola posición abierta. De este modo, si el valor medio de estas 500 empresas aumenta, el índice subirá, y a la inversa, si el valor medio de estas empresas disminuye, el índice también bajará.

Tipos de índices bursátiles, Forex indices mundiales

En función de su cobertura, los índices pueden dividirse en siete categorías:

1. Los índices mundiales representan el rendimiento bursátil de varias empresas de todo el mundo. Algunos de los índices mundiales más populares son el FTSE All-World Index, el MSCI World Index, etc.
2. Los índices regionales ayudan a analizar el rendimiento del mercado de valores en una región específica, por ejemplo, Asia, Europa, etc. Algunos ejemplos de índices regionales son el FTSE Developed Europe Index, el Euro Stoxx 50 Index, etc.
3. Los índices nacionales siguen el rendimiento de las mayores empresas que cotizan en la bolsa nacional. En Alemania es el índice DAX 30, en China el índice SSE Composite, en Francia el índice CAC 40, etc.
4. Los índices basados en la bolsa están relacionados con los valores de una determinada bolsa o grupo de bolsas, por ejemplo, NASDAQ-100, o Euronext 100.
5. Los índices basados en la industria representan las acciones de las empresas dedicadas a un sector específico de la economía. Por ejemplo, el índice NASDAQ Biotechnology sigue a las empresas que operan en el sector de la biotecnología.
6. Los índices de divisas siguen la evolución de los precios de una moneda base concreta. El índice del dólar estadounidense mide los cambios en el valor del dólar estadounidense, comparándolo con el valor de las monedas de la cesta.
7. Los índices de sentimiento hacen un seguimiento de la opinión de un grupo determinado de operadores sobre la economía o el mercado en general. Algunos ejemplos son la media móvil de 200 días del NYSE, el índice de volatilidad (VIX) y otros.

¿Cómo se calculan los índices bursátiles?

Hay dos formas habituales de calcular los índices bursátiles: ponderados por la capitalización del mercado y ponderados por el precio.

1. La media ponderada por la capitalización del mercado se basa en la capitalización del mercado de las empresas que componen el índice. Esto significa que las empresas más grandes influyen más en el valor del índice que las más pequeñas. Los índices ponderados por capitalización bursátil están más extendidos e incluyen el índice S&P 500, el NASDAQ-100 y otros.
2. La media ponderada por el precio se basa en el valor de una acción de cada uno de los componentes del índice. Implica que las empresas con un precio más alto para sus acciones tendrán una mayor influencia en el índice. Este enfoque no es tan común, sin embargo, se utiliza para calcular el precio de algunos índices populares como el Dow Jones Industrial Average (DJIA).

La breve historia del comercio de índices

La historia del comercio de índices se remonta a 1884, cuando se creó el índice Dow Jones Transportation Average (DJTA). Es el más antiguo de los índices bursátiles que aún existen. No lo confundas con el Dow Jones Industrial Average (DJIA), a menudo llamado Dow Jones, o el Dow calculado por Charles Dow y Edward Jones en 1896, lo que lo convierte en el segundo índice bursátil más antiguo del mundo. Inicialmente, el Dow se centraba en el ámbito de la industria pesada. Sin embargo, en el transcurso de la historia, fue cambiando y evolucionando. Hoy en día, el Dow está formado por 30 empresas de primera fila de todos los principales sectores, excepto el del transporte y los servicios públicos.

En 1923, la Standard Statistic Company, que posteriormente se fusionó con la editorial Poor’s, creó su primer índice de mercado. Estaba formado por 233 empresas. En 1957 este número aumentó a 500, formando uno de los índices más populares en la actualidad: el S&P 500.

Tanto el Dow Jones como el S&P 500 siguen siendo populares y ampliamente utilizados. Sin embargo, muchos financieros consideran que este último es más informativo y preciso, ya que está ponderado por el valor del mercado y tiene un mayor número de empresas componentes.

¿Cuáles son los índices mundiales más populares?

El mercado financiero ofrece a los inversores una gran variedad de índices para operar. Sólo el mercado bursátil estadounidense cuenta con más de 5000 de ellos. Algunos de los principales índices del mundo son el NASDAQ-100, el Dow Jones Industrial Average (DJIA), el S&P 500, el FTSE 100, el DAX-30, el IBEX 35, etc. Veámoslos más de cerca.

NASDAQ-100

El NASDAQ-100 es un índice ponderado por la capitalización del mercado. Representa a las 100 mayores empresas estadounidenses e internacionales, procedentes de distintos ámbitos, excepto el financiero, que cotizan en la bolsa del NASDAQ. Algunas de ellas son Apple, Google, Microsoft y Facebook, entre otras. El 56%de este índice está formado por empresas centradas en la tecnología, la segunda mayor parte está representada por empresas de servicios de consumo como eBay, Booking Holdings Inc. y otras. El NASDAQ-100 se negocia a través del fondo cotizado Invesco QQQ, que sigue el rendimiento de las empresas que componen el índice.

DJIA - Dow Jones Industrial Average

El Dow es el segundo índice más antiguo del mundo, creado en 1896. Representa el rendimiento de 30 empresas estadounidenses de primer orden que cotizan en las bolsas de Nueva York y NASDAQ. A diferencia de otros índices que cotizan en bolsa, está ponderado por el precio de las acciones de las empresas que lo componen. Esta es una de las razones por las que el DJIA se considera a menudo inadecuado en comparación con otros índices más amplios. El Dow está supervisado por el Comité de Promedios, que selecciona las empresas constituyentes del índice de diferentes sectores, excepto el de transporte y el de servicios públicos. Algunos de los nombres más populares son Coca-Cola, Disney, Nike e IBM, entre otros.

S&P 500

El Standard & Poor’s 500 es un índice ponderado por la capitalización del mercado que sigue a las 500 principales empresas estadounidenses que cotizan en bolsa y capta aproximadamente el 80% de la capitalización del mercado disponible. Al ser uno de los índices más amplios, se considera una de las herramientas más precisas y adecuadas para analizar el estado del mercado bursátil estadounidense. Algunos de los componentes del índice son Apple, Amazon, Tesla, Pfizer y PepsiCo, entre otros. El S&P 500 está supervisado por el Comité del Índice de EE.UU., que decide la elección de las empresas componentes y gestiona la metodología.

FTSE 100 (UK100)

El Financial Times Stock Exchange 100 representa el rendimiento de las 100 empresas que cotizan en la Bolsa de Londres en función de su capitalización bursátil. Algunos de los ejemplos son AstraZeneca, HSBC, Shell, Tesco, etc. Muchos de los componentes del FTSE 100 son internacionales. Esto significa que, a pesar de ser considerado el principal índice del Reino Unido, no es una referencia bursátil del país.

DAX (GER30)

El DAX es un índice ponderado por capitalización bursátil que incluye las 40 mayores empresas alemanas representadas en la Bolsa de Fráncfort. Puede compararse con el índice Dow Jones de EE.UU. y, debido a su escasa representación, no siempre puede considerarse una referencia precisa del mercado bursátil alemán. Algunos de sus conocidos valores constituyentes son Adidas, BMW, Continental y Siemens, entre otros.

IBEX 35

Es el principal índice español ponderado por capitalización bursátil. El IBEX 35 está formado por las 35 principales empresas que cotizan en la principal bolsa de valores de España, la Bolsa de Madrid. Este índice se rige por el Comité Técnico Asesor que selecciona y revisa su composición. Algunas de las empresas que componen el IBEX 35 son ACS, Almirall y Naturgy, entre otras.

Otros índices internacionales importantes

Estos son algunos de los otros índices bursátiles más populares.

• ASX 200: es un índice bursátil australiano de referencia. Representa el rendimiento de 200 empresas de primer orden. Algunas de ellas son la Australian Foundation Investment Company, el National Australia Bank, etc.
• El Nikkei 225 es un índice japonés ponderado por el precio que representa a 225 empresas públicas de diversos sectores que cotizan en la Bolsa de Tokio. Entre las empresas que forman el índice se encuentran Sony, Nissan, Nikon, Canon, Osaka Gas, etc.
• El índice RTS es un índice ruso de capitalización bursátil libre ponderada. Sigue la evolución de 50 empresas que cotizan en la bolsa de Moscú. Entre sus componentes se encuentran Aeroflot, Lenta, Lukoil, Gazprom, etc.
• Euronext 100 es un índice utilizado en la bolsa paneuropea - Euronext NV. Se basa en 100 constituyentes, algunos de los cuales son Airbus, Danone, Bic, Carrefour, etc.
• El CAC 40 es un índice bursátil primario francés que representa a las 40 mayores empresas que cotizan en la Bolsa de París Euronext. Estas son algunas de las empresas que lo componen: Airbus, Michelin, Renault, etc.
• El Hang Seng es un índice bursátil ponderado por la capitalización que controla el rendimiento de las principales empresas presentadas en la Bolsa de Hong Kong. El número de sus componentes puede variar, ya que en diciembre de 2021 eran 64. Algunos de sus ejemplos conocidos son Xiaomi Corporation, Alibaba Group Holding, etc.

¿Qué factores influyen en los precios de los índices bursátiles?

El precio de los índices bursátiles está determinado por las fluctuaciones del valor de las acciones que lo componen. Por lo tanto, los principales factores que influyen en él son los mismos que mueven el valor de los propios activos. Aquí está la lista de los más importantes.

1. Los factores políticos, como las noticias económicas, la estabilidad/inestabilidad de la región, la certidumbre/incertidumbre política, etc., tienen una gran influencia en la cotización de los índices bursátiles. Dado que los operadores tratan de evitar condiciones de mercado poco claras para mitigar sus riesgos, los acontecimientos políticos negativos (guerras, conflictos, etc.) disminuyen el atractivo de las acciones y los índices en el mercado.
2. Las noticias económicas relacionadas con los tipos de interés, el nivel de desempleo, el PIB, los anuncios de los bancos centrales, etc., representan el estado general de la economía de la región. Así, los datos económicos positivos fomentan el crecimiento de los índices bursátiles. Y a la inversa, las noticias económicas negativas provocan la caída de los precios de los índices.
3. Los anuncios de las empresas, como los informes anuales o trimestrales, las noticias sobre fusiones, etc., suelen repercutir en la cotización de la empresa y en los índices que la tienen como componente.
4. El sentimiento de los inversores implica que los sentimientos y las expectativas de algunos comerciantes pueden persuadir a otros a comportarse de la misma manera. Si los precios de las acciones están bajando, los especuladores tienden a ser más cuidadosos, lo que puede repercutir negativamente en el precio del índice. En caso de que los precios de las acciones estén subiendo, los inversores se vuelven más activos, fomentando el crecimiento del valor del índice.

¿Por qué operar con cfds o índices bursatiles?

Hay varias razones por las que el comercio de índices está ganando popularidad en las últimas décadas.

• Operar en cualquier dirección. Los índices pueden negociarse mediante contratos por diferencia (CFD), lo que implica que es posible abrir posiciones tanto cortas como largas. Si se espera que el precio del índice mejore, los operadores pueden ir en largo. En caso de que el precio del activo vaya a disminuir su valor, pueden ir en corto y aprovechar incluso la caída del mercado.
• Diversificación. La negociación de índices ofrece a los inversores la oportunidad de acceder a toda la industria o economía abriendo sólo una posición en el índice, diversificar.
• Menor volatilidad. Los índices están formados por una cesta de valores, por lo que sus movimientos de precios están equilibrados por el número de empresas que los componen. También significa que la negociación de índices puede ser menos arriesgada que la de acciones individuales.
• Operar con apalancamiento. La negociación de CFDs permite a los inversores (incluso a los inversores minoristas) operar con una cantidad diferente de apalancamiento. Esto significa que no es necesario invertir el importe total del activo subyacente para abrir la posición. Los operadores sólo tienen que pagar el margen (un pequeño porcentaje del precio total). Sin embargo, el apalancamiento debe tratarse con precaución. Puede conducir no sólo a una mayor exposición al mercado, sino también a un aumento de las pérdidas potenciales.
• Cobertura. La negociación de índices es una de las formas más eficaces de mitigar los riesgos completos. Si un operador prevé que sus acciones van a caer a corto plazo, puede abrir una posición de venta de índices. De este modo, si sus predicciones son correctas, la operación con índices le ayudará a compensar las pérdidas de la posición principal. Por otra parte, si la acción se mantiene estable o incluso crece en valor, el inversor podría obtener beneficios de su cartera principal, cubriendo potencialmente la pérdida rápida en la operación sobre el índice.

¿Cómo operar con índices con NAGA?

Naga es una plataforma innovadora y eficiente para operar con índices. Al tener una interfaz intuitiva, es muy fácil empezar a utilizarla. Todo lo que tienes que hacer es seguir estos pasos.

1. Cree una cuenta de comercio con NAGA e inicie sesión. Ve a naga.com y registra su cuenta. No te llevará mucho tiempo, es más, obtendrás una cuenta demo gratuita con 10000 dólares de fondos virtuales, para que puedas comprobar cómo funciona o mejorar tus habilidades de trading.
   2.Selecciona el índice con el que desea operar. La elección del índice depende en gran medida del estilo de negociación del inversor, su personalidad, su tolerancia al riesgo, el capital disponible, etc. El índice adecuado, junto con una estrategia de negociación sólida y un plan de gestión del riesgo, son los componentes fundamentales de una posible negociación rentable.
2. Decide si vas a ir en largo o en corto. Es razonable ir en largo cuando se espera que el mercado crezca. Por el contrario, si los resultados futuros de tu investigación muestran que el mercado probablemente bajará, puedes abrir una operación en corto y beneficiarte de la caída del índice.
3. Establece tus topes y límites. La orden de límite de parada es una herramienta eficaz en la gestión del riesgo. Permite potencialmente a los operadores limitar sus pérdidas a la baja o bloquear los beneficios. Si la operación alcanza una de estas órdenes, se cierra automáticamente.
4. Supervisa y cierra su operación. Vigila los movimientos del precio del activo y cierra la posición cuando alcance un beneficio deseable o si trata de evitar pérdidas máximas.