Die Börse hat sich in dieser Woche verbessert und versucht eine Aufwärtskorrektur, aber es fällt ihr schwer, dies zu tun. Am Montag und Dienstag stieg der US-Aktienmarkt leicht an, bildete aber nicht mehr als einen Korridor. Alle drei führenden US-Indizes werteten jedoch am Mittwoch aufgrund erneut deutlich steigender Anleiherenditen ab. Am schlechtesten schnitten der NASDAQ und der SNP500 ab, die um mehr als 3,80% fielen. Der Dow Jones war der beste Performer, der aufgrund seiner Exposition gegenüber defensiven Aktien eine starke Impulswelle sah. Allerdings beendete auch der Dow Jones den Tag leicht niedriger.
Negative und positive Faktoren beeinflussen den Aktienmarkt. Die meisten Ertragsdaten bis jetzt waren positiv, aber gleichzeitig haben Unternehmen einen negativen Ausblick für das kommende Jahr gegeben. Der Hauptnegative Faktor für den Aktienmarkt bleiben jedoch die hohen Anleiherenditen und die geringe Investorenstimmung aufgrund politischer Spannungen
SNP500
Wie bereits erwähnt, wird der SNP500 maßgeblich von den positiven Quartalsberichten von sieben Unternehmen im Index positiv beeinflusst. Allerdings hat die zukünftige Prognose einiger Unternehmen das Anlegervertrauen gedämpft. Zudem ist die Rendite der zehnjährigen US-Staatsanleihen erneut auf 5% gestiegen, das höchste Niveau seit der letzten US-Rezession im Jahr 2007. Die meisten Ökonomen gehen davon aus, dass die Anleiherenditen weiter steigen werden und sich möglicherweise über 5% stabilisieren könnten. Dies könnte den Aktienmarkt mittelfristig unter Druck setzen. Der SNP500 handelt nun zum niedrigsten Preis seit Mai und liegt fast 10% unter seinem jüngsten Hoch.
Das neueste Unternehmen, das nach den Quartalszahlen einen signifikanten Rückgang verzeichnete, ist Meta. Metas Leistung war im vergangenen Quartal im Vergleich zu den Erwartungen im Allgemeinen positiv. Das Board of Directors informierte die Aktionäre jedoch, dass die Nachfrage nach Werbung im kommenden Jahr zurückgehen könnte. Darüber hinaus wird Meta wegen irreführender Informationen an die Öffentlichkeit über die Risiken der Nutzung ihrer Plattform und ihrer Beteiligung an einer mentalen Gesundheitskrise bei Jugendlichen vor Gericht gestellt. Die Anschuldigungen wurden in einer Bundesklage erhoben, die von verschiedenen US-Bundesstaaten vorgebracht wurde. Sie behaupten, das Unternehmen habe süchtig machende Funktionen verwendet, um Nutzer zu "fangen", während es die "erheblichen Gefahren" seiner Plattformen verschwieg. Als Folge davon fielen die Meta-Aktien während der Handelszeiten um 4% und nach Handelsschluss um weitere 3,35%.
Der Gewinn pro Aktie von Alphabet lag um 7% höher als erwartet und höher als im vorherigen Quartal. Darüber hinaus waren die Einnahmen des Unternehmens erneut höher als im letzten Quartal und höher als von den Investoren erwartet. Dennoch fielen die Aktien nach der Veröffentlichung um 9,50%, was einige Investoren in die Defensive brachte. Trotz höherer Gewinne und Einnahmen lag der Cloud-Umsatz von Alphabet mit 8,41 Milliarden US-Dollar niedriger als die erwarteten 8,64 Milliarden US-Dollar. Dies schürt Bedenken unter den Investoren, dass das Unternehmen weiter hinter Konkurrenten wie Amazon und Microsoft zurückfallen könnte. Es ist jedoch unbekannt, ob die Aktionäre möglicherweise überreagieren könnten, wenn man bedenkt, dass alle anderen Zahlen positiv bleiben. Wie dem auch sei, da Alphabet das dritteinflussreichste Unternehmen im SNP500 ist, könnte der Index unter Druck geraten, wenn die Aktien weiter fallen.
Ein weiteres Problem für den SNP500 ist, dass acht der zehn einflussreichsten Aktien im Index in den letzten 24 Stunden niedriger sind. Von den zwanzig einflussreichsten Aktien verzeichneten 14 signifikante Rückgänge, und nur die Aktien von Microsoft stiegen um mehr als 1%.
EUR/USD
Der EUR/USD setzte seinen Rückgang während der heutigen asiatischen und europäischen Session gegenüber dem Vortag fort. Die abwärtsgerichtete Preisbewegung steht im Zusammenhang mit der Stärkung des Dollars, der gegenüber allen Währungen steigt. Der Euro verzeichnet in dieser Woche eine gemischte Preisbewegung, nimmt aber heute Morgen ab. Die Preisentwicklung im Laufe des Tages wird von den Leitlinien der Europäischen Zentralbank für die kommenden Monate abhängen.
Die Unternehmenskredite in der Eurozone stiegen im September nur um 0,2%, deutlich weniger als der Anstieg von 0,6% im August. Dies erneuerte das Niveau von 2015, und private Kredite stiegen um 0,8%, verglichen mit zuvor 1,0%. Laut einer Umfrage der Europäischen Zentralbank (EZB) planen Vertreter der größten Banken der Region, den Zugang von Bürgern und Unternehmen zu Krediten weiter zu beschränken, was die Nachfrage nach ihnen verringern wird. Dies erhöht die Risiken einer wirtschaftlichen Abschwächung in der Eurozone.
