Die Finanzmärkte sind zyklisch, so dass es regelmäßig zu einer so genannten Baisse, auch Bärenmarkt genannt, kommt, bei der die meisten Vermögenswerte in kurzer Zeit bis zu 20 % oder mehr verlieren. Manche Leute verlieren in dieser Zeit Geld, aber erfahrene Anleger und Trader sehen darin eine große Chance, langfristig Geld zu verdienen.
Wir haben für Dich eine detaillierte Beschreibung des Bärenmarktes mit einem Leitfaden für Tradingstrategien vorbereitet, welche Du eventuell gewinnbringend einsetzen kannst.
Was ist ein Bärenmarkt?
Von einem Bärenmarkt spricht man, wenn ein Markt einen lang anhaltenden Rückgang der Kurse erlebt. In der Regel handelt es sich um einen Zustand, in dem die Wertpapierkurse um 20 % oder mehr gegenüber den jüngsten Höchstständen fallen, da Pessimismus und negative Anlegerstimmung weit verbreitet sind.
Man nimmt an, dass das Phänomen des Bärenmarktes seinen Namen von der Art und Weise hat, wie ein Bär seine Beute angreift - indem er seine Pfoten nach unten schwingt. Aus diesem Grund werden Märkte mit fallenden Aktienkursen als Bärenmärkte bezeichnet. Wie der Bärenmarkt hat auch der Bullenmarkt seinen Namen von der Art und Weise, wie der Bulle angreift, indem er seine Hörner in die Luft streckt.
Ein Bärenmarkt beginnt, wenn die meisten der wichtigsten und liquidesten Finanzanlagen an Wert verlieren. An der Wall Street wird der Beginn eines Bärenmarktes meist anhand der wichtigsten Indizes erkannt: Dow Jones, S&P 500 und Nasdaq. Schließlich spiegeln sie die Dynamik der Kursveränderungen der größten Unternehmen der Welt wider. Wenn die Indizes über einen langen Zeitraum hinweg parallel sinken, wird der Markt von den Bären dominiert.
In einer solchen Situation ist es für Anleger und Trader wichtig, Ruhe zu bewahren und bewährte Handelsempfehlungen und -strategien zu befolgen, die wir in diesem Artikel darlegen werden.
Verständnis des Bärenmarktes
Die Ursachen für einen Bärenmarkt sind in der Regel vielfältig, aber im Allgemeinen sind eine schwache oder sich verlangsamende Wirtschaft, das Platzen von Marktblasen, Pandemien, Kriege, geopolitische Krisen und drastische Paradigmenwechsel in der Wirtschaft, wie z. B. der Übergang zu einer Online-Wirtschaft, alles Faktoren, die einen Bärenmarkt verursachen können. Die Anzeichen für eine schwache oder sich verlangsamende Wirtschaft sind in der Regel eine niedrige Beschäftigung, ein geringes verfügbares Einkommen, eine schwache Produktivität und ein Rückgang der Unternehmensgewinne. Darüber hinaus kann jeder staatliche Eingriff in die Wirtschaft einen Bärenmarkt auslösen.
So können beispielsweise Änderungen des Steuersatzes oder des Leitzinses zu einem Bärenmarkt führen. Ebenso kann ein Rückgang des Anlegervertrauens den Beginn eines Bärenmarktes signalisieren. Wenn Anleger glauben, dass etwas passieren wird, bereiten sie sich in der Regel auf die Ergreifung von Maßnahmen vor – in diesem Fall den Verkauf von Aktien, um Verluste zu vermeiden.
Im Durchschnitt dauern Bärenzyklen etwa 12-18 Monate, gefolgt von einer bullischen Rallye. Dies war zum Beispiel während der Weltwirtschaftskrise 2007-2008 der Fall, aber auch während der durch die COVID-19-Pandemie verursachten Krise im Jahr 2020. Es gibt jedoch auch mehrjährige Bärenzyklen, die länger als 10 Jahre dauern. Dies war jedoch zum letzten Mal im letzten Jahrhundert der Fall. Die derzeitige Wirtschaft wächst zu schnell, so dass sich die Dauer der einzelnen Zyklen verkürzt.
Potenzieller Leitfaden: Wie handelt man in einem Bärenmarkt?
Trotz der eindeutigen Anzeichen für einen Bärenmarkt im Jahr 2022 bleiben viele Anleger und Trader optimistisch. Schließlich wissen erfahrene Finanzmarktteilnehmer, dass dieser Zeitraum eine potenziell gute Gelegenheit für Investitionen sein könnte. Wichtige Finanzanlagen wie Aktien und Anleihen verlieren während eines Abwärtstrends an Wert. So kannst Du diese Assets zu einem niedrigeren Preis kaufen.
Da die Wirtschaft zyklisch ist und sich mit größerer Wahrscheinlichkeit nach einiger Zeit wieder erholt, haben Investitionen, die während des Bärenmarktes getätigt werden, eine größere Chance, rentabel zu sein. Das Risiko von Verlusten (aufgrund eines weiteren Rückgangs der Vermögenswerte) besteht jedoch immer, und die Anleger sollten über einen soliden und effizienten Risikomanagementplan verfügen.
Sehen wir uns nun einige Empfehlungen für den Handel während eines Bärenmarktes an:
- Diversifiziere Deine Anlagen. Apropos Aktien zu niedrigeren Kursen: Die Diversifizierung Deines Portfolios – d. h. die Mischung verschiedener Vermögenswerte – ist eine weitere wertvolle Strategie, ob während eines Bärenmarktes oder nicht. Während eines Bärenmarktes fallen in der Regel die Aktien aller Unternehmen eines bestimmten Aktienindex, wie z. B. des S&P 500, aber nicht unbedingt um ähnliche Werte. Deshalb ist ein gut diversifiziertes Portfolio so wichtig. Wenn Du in eine Mischung an relativen Gewinnern und Verlierern investierst, kann das den Gesamtverlust des Portfolios minimieren.
- Investiere in Branchen, die während Rezessionen gut performen. Wenn Du Deinem Portfolio einige stabilisierende Anlagen hinzufügen möchtest, investiere in Branchen, die sich bei Marktabschwüngen gut entwickeln. Das sind Basiskonsumgüter und Versorgungsunternehmen, da sie sich im Bärenmarkt normalerweise besser als andere schlagen.
- Konzentriere Dich auf lange Zeithorizonte. Bärenmärkte stellen die Entschlossenheit aller Anleger auf die Probe. Diese Phasen sind zwar schwer zu ertragen, aber die Geschichte zeigt, dass Du wahrscheinlich nicht allzu lange auf eine Erholung des Marktes warten musst. Wenn Du für ein langfristiges Ziel – wie beispielsweise für die Rente – anlegst, folgt auf den Bärenmarkt auch wieder ein Bullenmarkt.
- Mache den Durchschnittskosteneffekt zu Deinem Freund. Ein kluger Ansatz ist es, regelmäßig Geld in den Markt zu investieren, und zwar mit einer Strategie, die als Durchschnittskosteneffekt bekannt ist. Der Durchschnittskosteneffekt bedeutet, dass Du im Laufe der Zeit kontinuierlich Geld in etwa gleichen Beträgen anlegst. Dies trägt dazu bei, den Kaufpreis im Laufe der Zeit zu glätten, und stellt sicher, dass Du nicht Dein gesamtes Geld in eine Aktie investierst, wenn sie ihren Höchststand erreicht hat (und profitierst gleichzeitig von Markttiefs).
Du kannst diese Tipps nutzen, um Deine Tradingstrategie zu verbessern. Das Wichtigste ist, den günstigsten Zeitpunkt zum Kauf nicht zu verpassen. Schließlich ist der Bärenmarkt in 3-4 Phasen unterteilt. In der letzten Phase beginnt der Wert von Aktien und anderen Vermögenswerten wieder zu steigen, da die „Wale“ (d. h. Großanleger) angesichts der niedrigen Preise ihre Käufe erhöhen und die Nachfrage nach den liquidesten und kostengünstigsten Finanzinstrumenten steigt.
Fazit
Der Bärenzyklus bedeutet nicht den Zusammenbruch der Wirtschaft oder die Zerstörung der üblichen Marktgesetze. Er ist nur eine der wirtschaftlichen Etappen, die unter anderem als einer der Vorboten für das spätere Wachstum notwendig ist. Daher lassen sich viele erfahrene Anleger und Trader ihre Chancen nicht entgehen, indem sie grundlegende Empfehlungen und Strategien nutzen, um ihr Anlageportfolio zu einem niedrigeren Preis zu ergänzen.
Du kannst die fortschrittlichen und technisch ausgefeilten Tradingtools von NAGA sowie die umfangreichen Funktionen der Tradingplattform nutzen, um Deine Chancen auf profitable Investitionen zu erhöhen. Selbst während eines Bärenmarktes gibt es viele Tradinggelegenheiten, vorausgesetzt, die Tradingstrategie eines jeden Anlegers ist auf ein solides und effizientes Risikomanagement ausgerichtet.
Zusammenfassung
- Bärenmärkte entstehen, wenn die Kurse eines Marktes um mehr als 20 % fallen
- Langfristige Ausrichtung und Diversifizierung sind einige der Möglichkeiten, mit denen Anleger während eines Bärenmarktes Geld verdienen können, wenn die Kurse fallen
- Bärenmärkte sind zyklisch und dauern in der Regel 12 bis 18 Monate (es gab aber auch Fälle, in denen sie mehr als 10 Jahre andauerten)
- Investoren und Trader nutzen Bärenmärkte als Gelegenheit, um in Assets zu einem niedrigeren Preis zu investieren
