Los inversores observan los datos del PIB y la PCE ante las dudas sobre el aumento de tasas.

Las acciones repuntaron el martes mientras China continúa impulsando el estímulo y los datos de EE. UU. generan dudas sobre los aumentos de tasas. El Índice de Confianza del Consumidor del CB de EE. UU. cayó de 114.0 a 106.1, su nivel más bajo en tres meses. Además, las Ofertas de Trabajo JOLTS de julio cayeron a 8.83 millones de vacantes, 340,000 menos que el mes anterior y el nivel más bajo desde mayo de 2021. Los datos apuntan a una desaceleración económica, lo cual no es favorable para el mercado de valores a largo plazo, pero significa que es menos probable que suban las tasas de interés. Por lo tanto, los inversores esencialmente comercian en función de las tasas de interés en lugar de la condición económica.

Los bancos más grandes de China también planean reducir las tasas de hipotecas y depósitos. La medida está diseñada para estimular el crecimiento económico, ya que los datos indican una desaceleración global y los economistas recortan las previsiones de crecimiento de China. El estímulo fiscal es positivo para el mercado de valores ya que respalda las inversiones y la demanda del consumidor. Sin embargo, si los datos económicos continúan decepcionando, por ejemplo, el Producto Interno Bruto de hoy, las valoraciones de las acciones pueden aumentar. Los analistas han aconsejado que los inversores busquen idealmente el delicado equilibrio entre evitar una recesión y más aumentos de tasas.

El NASDAQ fue la acción con mejor desempeño en el mercado de valores de EE. UU., subiendo un 1.74%, seguido por el S&P 500, que subió un 1.45%, y el Dow Jones, que subió un 0.85%. Las acciones europeas también están experimentando una acción de precios similar; el DAX subió un 0.97% y el CAC40 un 0.69%. Sin embargo, las acciones europeas dependerán principalmente de los datos de inflación de Alemania y España de hoy. Los inversores europeos están especialmente interesados en ver la nueva tasa de inflación de Alemania, ya que la tasa sigue siendo tres veces más alta que el objetivo del Banco Central Europeo.

EUR/USD - Dudas sobre los Aumentos de Tasas de la Fed

 El precio del intercambio EUR/USD subió a su nivel más alto desde el 22 de agosto y ahora se encuentra operando en el promedio del rango de precios anterior. El movimiento alcista del precio fue principalmente resultado de la disminución del dólar estadounidense. Sin embargo, el euro también tuvo un buen desempeño frente a la mayoría de las monedas. El precio de esta mañana está experimentando movimientos en ambas direcciones mientras el dólar estadounidense intenta definir una dirección. Una señal de venta se materializará si el precio cae por debajo de 1.08614, lo que indicaría un retroceso más significativo. Un retroceso podría apuntar a una disminución del precio a 1.08403.

Gráfico de 10 minutos EUR/USD el 30 de agosto:

El Índice del Dólar Estadounidense está operando un 0.09% más alto esta mañana, pero continúa mostrando signos de debilidad. El martes, el precio cayó de 104.33 antes de que se publicaran las Ofertas de Trabajo JOLTS a 103.44 esta mañana. El valor del Dólar Estadounidense disminuyó a medida que los inversores incorporaron al mercado la ausencia de más aumentos de tasas y un posible cambio en 2024. El precio del Dólar también se vio afectado por un aumento en el apetito de riesgo del mercado. Para que el Dólar Estadounidense mantenga la acción alcista previamente vista, la moneda debe mostrar una cifra de PIB más alta de lo esperado esta tarde. Los analistas esperan que la cifra del PIB del trimestre sea del 2.4% y el Índice de Precios del PIB del 2.2%. Si ambas cifras son más altas, el Dólar Estadounidense podría intentar una corrección.

Por otro lado, el Euro está aumentando su valor frente a todas las monedas, incluyendo el Dólar, la Libra, el Yen y el Franco Suizo. El Índice de Precios al Consumidor español respalda el precio, que subió del 2.3% al 2.6%. Anteriormente, los analistas esperaban un 2.4%. Además, el estado alemán más grande ha confirmado sorprendentemente un aumento en su Índice de Precios al Consumidor mensual. Si los estados restantes también confirman una inflación más alta, el Euro podría recibir soporte debido a la necesidad de tasas más altas. Por otro lado, los índices europeos podrían declinar.

También vale la pena destacar los comentarios del Ministro de Finanzas francés, el Sr. Le Maire, quien ha declarado que no espera recortes en las tasas por parte del BCE en los próximos seis meses. Si el precio sube por encima de 1.08717 y se forman cruces de Medias Móviles y del Oscilador Estocástico, muchos analistas técnicos considerarán una señal de compra.

NASDAQ: Los Inversores se Centran en los Datos del PIB y del Índice de Precios al Consumidor (PCE)

 El precio del NASDAQ subió significativamente el martes, formando una onda impulsiva alcista que mide un 2.45%, sin formar ningún retroceso importante. El hecho de que el precio haya subido sin retrocesos ha llamado la atención de los analistas técnicos. Sin embargo, el precio está retrocediendo durante la sesión asiática de esta mañana. Esta caída de esta mañana es más significativa que las ondas tradicionales vistas durante la sesión actual, y los operadores a corto plazo necesitan monitorear estos cambios de precio más pequeños. Sin embargo, el precio aún puede cambiar dependiendo de la publicación del PIB de hoy y, más importante aún, del Índice de Precios al Consumidor Principal (PCE) de mañana.

A pesar de que el Índice de Confianza del Consumidor del CB de EE. UU. y las Ofertas de Trabajo cayeron, las tasas de interés siguen siendo posibles si la inflación aumenta. Los EE. UU. publicarán el Índice de Precios al Consumidor Principal (PCE) mañana, que los analistas esperan que se mantenga en 0.2%. Si la inflación continúa aumentando mientras las condiciones económicas empeoran, el mercado de valores puede experimentar caídas significativas. El banco central se verá obligado a aumentar las tasas incluso si la demanda del consumidor se debilita. Por esto, los inversores se concentrarán en el Índice de Precios al Consumidor Principal (PCE) de mañana y en el Índice de Precios al Consumidor (IPC) de los EE. UU. más adelante en septiembre.

Todas las acciones están operando al alza al monitorear las diez acciones más influyentes dentro del NASDAQ en las últimas 24 horas. Durante la negociación después del cierre, nueve de esas acciones están operando al alza y solo Tesla ha disminuido después del cierre. El NASDAQ está operando por encima de las líneas de tendencia y del Precio Promedio Ponderado por Volumen, lo que indica que los compradores tienen el control en este momento. Sin embargo, el precio está retrocediendo esta mañana y ha formado un cruce descendente en el gráfico de 1 hora. Por lo tanto, el NASDAQ está recibiendo indicaciones de un retroceso, pero esto podría cambiar a medida que nos acerquemos a la sesión de negociación de EE. UU. esta tarde.

Gráfico de 10 minutos del NASDAQ el 30 de agosto:

Resumen: 

• Las acciones repuntaron el martes mientras China continúa impulsando el estímulo y los datos estadounidenses generan dudas sobre los aumentos de tasas. 
• Las Ofertas de Trabajo JOLTS de julio cayeron a 8.83 millones de vacantes, 340,000 menos que el mes anterior y el nivel más bajo desde mayo de 2021. 
• Los inversores se centran en el Producto Interno Bruto de EE. UU. y en el Índice de Precios al Consumidor Principal (PCE) de mañana. 
• El Índice de Precios al Consumidor español respalda el precio, que subió del 2.3% al 2.6%. Anteriormente, los analistas esperaban un 2.4%. Los primeros datos del Índice de Precios al Consumidor alemán son ligeramente más altos que las expectativas anteriores.